Am Montag hat CFRA die Kaufempfehlung für Walmart (NYSE:WMT) beibehalten und das Kursziel von 72 auf 75 Dollar angehoben, bevor der Einzelhandelsriese am 15. August seinen Geschäftsbericht für das zweite Quartal veröffentlicht. Analysten erwarten, dass Walmart die Umsatz- und Gewinnprognosen übertreffen wird.
Die vergleichbaren Umsätze in den USA, ohne Kraftstoff, werden voraussichtlich um 3,5 % im Jahresvergleich steigen, mit einem bereinigten Gewinn pro Aktie (EPS) von 0,68 Dollar, was die Konsensschätzungen von 0,65 Dollar übertrifft. Trotz potenzieller kurzfristiger Gegenwinde für die Verbraucherausgaben bleibt CFRA hinsichtlich der langfristigen finanziellen Aussichten von Walmart optimistisch.
Dieses Vertrauen beruht auf der Fähigkeit von Walmart, das Wachstum des operativen Einkommens im Verhältnis zu den Umsätzen in den kommenden Jahren zu beschleunigen. CFRA hebt Strategien hervor, die die Rentabilität im E-Commerce sowohl für eigene als auch für Drittanbieter verbessern, das Angebot an Eigenmarken erweitern und die höheren Margen aus Dienstleistungen wie Werbung und Datenmonetarisierung erhöhen könnten.
Darüber hinaus werden die Implementierung von Automatisierung in Verteilungs- und Erfüllungszentren sowie die Verbesserung des Verkaufs von generischen Produkten durch die Expansion in Drittmarktmärkte als wichtige Wachstumsfaktoren betrachtet.
Die Anpassung des Kursziels von CFRA spiegelt ein Vielfaches von 28 mal den EPS-Schätzungen von Januar für das Geschäftsjahr 2026 wider, die von 2,65 auf 2,68 Dollar angehoben wurden. Ebenso wurde die EPS-Prognose für das Geschäftsjahr 2025 auf 2,48 Dollar von 2,46 Dollar erhöht, was über dem fünfjährigen Durchschnitt des Kurs-Gewinn-Verhältnisses (KGV) von Walmart von 24 liegt.
In anderen aktuellen Nachrichten wird erwartet, dass Walmart einen Anstieg des Quartalsumsatzes um 4 % melden wird, was den langsamsten Wachstumsraten in fast zwei Jahren entspricht. Dies geschieht, während Analysten von RBC Capital Markets die Notwendigkeit kommentieren, die Rabatte zu erhöhen, um eine vorsichtige Verbraucherschaft zu gewinnen, insbesondere angesichts der sinkenden Einzelhandelsmargen bei Amazon und der niedrigeren Umsatzprognosen.
Darüber hinaus leitet die Federal Trade Commission (FTC) der USA eine Untersuchung zu den anhaltend hohen Lebensmittelpreisen ein, an der große Ketten wie Walmart, Costco und Whole Foods von Amazon beteiligt sind. Separat hat Walmart Canada 53 Millionen Dollar investiert, um die Stundenlöhne von etwa 40.000 Filialmitarbeitern zu erhöhen, was die Strategie des Unternehmens widerspiegelt, die Investitionen in seine Belegschaft zu steigern.
Darüber hinaus hat BMO Capital Markets sein Kursziel für Walmart von 75 auf 80 Dollar angehoben, da das Unternehmen das Potenzial zur Wertsteigerung zeigt, während es weiterhin starke und zuverlässige Gewinne erzielt. KeyBanc hat ebenfalls sein Kursziel für Walmart auf 82 Dollar von 75 Dollar erhöht und die Übergewichtung des Titels beibehalten, nachdem es kürzlich Investorenmeetings mit dem Management von Walmart gegeben hat.
Während Walmart sich dem Ergebnisbericht für das zweite Quartal nähert, unterstreichen die Kaufempfehlung von CFRA und das angepasste Kursziel von 75 Dollar die solide finanzielle Leistung des Einzelhandelsriesen. Daten von InvestingPro heben die robuste Marktkapitalisierung von Walmart von 555,08 Milliarden Dollar hervor und betonen seine bedeutende Marktpräsenz.
Das KGV von Walmart von 29,42 deutet auf eine Bewertung hin, die mit dem kurzfristigen Gewinnwachstum übereinstimmt, verstärkt durch ein PEG-Verhältnis von 0,42, das auf eine potenzielle Unterbewertung im Vergleich zu seiner Gewinnwachstumsbahn hinweist. Die beeindruckende Bilanz von Walmart, das seine Dividende seit 29 Jahren in Folge erhöht hat, signalisiert das Engagement des Unternehmens, den Aktionären Wert zurückzugeben.
Mit einem Umsatzwachstum von 5,68 % im letzten Jahr und einem bereinigten operativen Einkommen von 27,61 Milliarden Dollar zeigt Walmart eine starke finanzielle Widerstandsfähigkeit. Der bevorstehende Ergebnisbericht des Unternehmens am 15. August wird ein wichtiges Ereignis für Investoren sein, die die Leistung des Unternehmens verfolgen.